Razlika v depozitnem računu in akreditivu. Kaj je depozitni račun

Depozitni račun (depozitni račun) je namenjen začasni hrambi sredstev do plačila. Imetnik računa (escrow agent) ni odvisen od nobene stranke v transakciji in z njo sodeluje ter nadzoruje izpolnjevanje vnaprej dogovorjenih pogojev. Samo v tem primeru lahko dvigne denar z računa.

Običajno se depozitni računi uporabljajo za plačilo zavarovanja in davkov na nepremičnine. Najprej se izvede začetno plačilo, nato se izvedejo redna plačila. Čeprav se v večini jurisdikcij zavarovalne premije in davki na nepremičnine plačajo enkrat letno, je v primeru depozitnega računa dovoljeno razdeliti znesek na 12 delov in izvesti plačila v mesečnih obrokih.

Depozitni račun, ki se odpre za nakup nepremičnine na kredit, predstavlja obveznost novega lastnika za pravočasno plačilo davka na nepremičnine. Po potrebi služi tudi za nakup in vzdrževanje zavarovalne police. Ker lahko v primeru neplačila trpijo interesi hipotekarnega posojilodajalca, izda posojilo pod pogojem odprtja depozitnega računa.

Ob izdaji hipotekarnega posojila posojilojemalec plača polog. V prihodnosti se rednim mesečnim plačilom doda določen znesek za odplačilo glavnice dolga in. V času plačila zavarovalne premije ali davka hipotekarna družba izvede plačilo z depozitnega računa posojilojemalca.

Glavna prednost plačevanja zavarovalnih premij in davkov prek specializiranega računa je enakomerna porazdelitev finančne obremenitve proračuna lastnika stanovanja. Med letom denar na specializiranem računu ostane nedotaknjen, kar posojilojemalcu olajša glavobol, da bi ga dvignil ob plačilu. Slabost sheme je, da se na zamrznjeni znesek ne obračunavajo obresti, čeprav lastnik nepremičnine ostane tehnični lastnik do trenutka plačila.

Depozitni računi se pogosto uporabljajo za gradbena posojila. Sredstva se hranijo na njih in se izplačajo, ko je naslednja faza projekta zaključena. Orodje omogoča naročniku plačilo dela šele po zaključku. Razvijalec prejme garancijo, da bodo njegove storitve plačane.

Pravzaprav se depozitni račun lahko uporablja v vseh primerih, ko obstajajo dvomi o pravilnem izpolnjevanju pogojev pogodbe s strani vsakega od njegovih udeležencev. Odpre ga tretja nezainteresirana oseba, ki uživa zaupanje vseh udeležencev v poslu.

Najbolj priljubljena organizacijska oblika podjetništva je družba z omejeno odgovornostjo. Pomoč pri hitri registraciji LLC. minimalen vložek, več zaupanja strank in izvajalcev.

Od 1. julija 2014 se je v Civilnem zakoniku Ruske federacije pojavilo novo orodje za interakcijo med nasprotnimi strankami - pogodba o depozitnem računu. Takšna pogodba pomeni, da banka (depozitni agent) odpre poseben račun za obračunavanje in blokiranje sredstev, prejetih od imetnika računa (deponenta), da jih prenese na drugo osebo (upravičenca), če nastanejo razlogi, določeni v pogodbi. (). K tovrstni pogodbi se stranke lahko zatečejo pri sklepanju večine poslov, ki jih določa zakon, najpogosteje pa se uporablja pri nakupu in prodaji nepremičnine. Vendar kljub priljubljenosti te institucije v tujini v Rusiji pogodba o depozitnem računu ni bila široko uporabljena niti po zakonodajni ureditvi. Razumeli bomo razloge za to in podrobneje preučili značilnosti tega sporazuma.

Kaj je pogodba o depozitnem računu?

Če navedemo besedilo civilnega zakonika Ruske federacije v bolj razumljivem jeziku, potem lahko depozitna razmerja opišemo kot tristranska razmerja, v katerih dolžnik pri izpolnjevanju svoje glavne obveznosti nakaže denar ne neposredno nasprotni stranki, ampak tretji osebi (excrow agent). Posojilodajalec, kar je pomembno, lahko ta denar prejme šele, ko nastopijo okoliščine, določene v pogodbi. Tak sporazum se običajno sklene v treh izvodih.

MNENJE

Anastasia Malyukina, sodelavka Forward Legal:

"V svetovni praksi so escrow pogodbe zelo razširjene. In v tem primeru ne govorim le o državah, kot so ZDA, Nemčija, Švica, Anglija, ampak tudi o državah v vzhodni smeri: Kitajska in Japonska. Pred kratkim sem naletel na primer, v katerem je mongolska banka delovala kot depozitni agent, in to zelo uspešno, saj je zagotovila ustrezne obveznosti. In takšna priljubljenost tega mehanizma, kljub dejstvu, da v večini držav ni zakonsko urejena, je razložena s tem, da je depozitni račun res priročen in da res opravlja svoje delo.glavna funkcija je zagotavljanje pravilnega izpolnjevanja obveznosti po glavni pogodbi, in to za povsem različna področja - ni pomembno ali gre za združitev ali prevzem podjetij, licenčna razmerja, nakup stanovanja s strani državljana, letala, jahte itd.«

Tako je pogodba o depozitnem računu dokaj univerzalna struktura, ki vam omogoča, da povečate zaupanje strank v transakciji, da bodo prejele tisto, kar so pričakovale. V skrajnem primeru, tudi če do transakcije ne pride, bo dolžnik lahko izterjal del denarja, ki ga je nameraval nakazati upniku, a ga ni nakazal zaradi nepravilnega izpolnjevanja obveznosti.

Če so se stranke prej, ko so se odločale za odprtje depozitnega računa, zatekle k normam mednarodnega prava, je bila lani možnost sklenitve takšnih pogodb zapisana v ruski zakonodaji. Ko govorimo o tej vrsti pogodbe, je treba omeniti nekaj njenih glavnih značilnosti ali značilnosti.

Pri pogodbi o depozitnem računu poleg depozitarja (banke) in deponenta, torej lastnika računa, sodelujeta tudi upravičenec – tisti, ki so mu sredstva namenjena. In v skladu s tem ima upravičenec resnično možnost vplivati na pogoje ustreznega sporazuma enako kot ostali.

Sredstva, prenesena na depozitni račun, so ločena. Se pravi, prenesena so na poseben račun, ki ga vodi banka, blokirana in po običajnem pravu nimata niti vlagatelj, čeprav je lastnik računa, niti upravičenec, čeprav so mu ta sredstva namenjena. nima pravice razpolagati z njimi, dokler ne nastopijo okoliščine, določene v sporazumu (). V primeru takšnih okoliščin je banka dolžna plačati upravičencu dolgovani znesek v njegove roke ali ga nakazati na določen račun v roku, določenem s pogodbo, v odsotnosti pa v 10 dneh od datuma obveznost ().

Stranki ohranita možnost nadzora nad tem, kaj se dogaja na depozitnem računu – tako upravičenec kot vlagatelj lahko od banke kadar koli zahtevata, da jima posreduje posodobljene podatke o računu ().

Struktura pogodbe o depozitnem računu je precej prilagodljiva. Kot poudarja direktor pravnega direktorata Rosbank, danes obseg povpraševanja po tovrstnih pogodbah bankam ne omogoča izdelave standardnega izdelka. Poleg tega je prepričana, da bo pristop k sklenitvi pogodbe še vedno ostal fleksibilen in bo ustrezal naravi posla in potrebam strank, tudi če bo escrow postal res priljubljeno orodje. Tako lahko vlagatelj in upravičenec vplivata na seznam razlogov, ob nastopu katerih lahko slednji prejme na račun njemu namenjena sredstva. Upoštevajoč specifična razmerja, ki so se razvila med strankama, upoštevajoč posebnosti posamezne osnovne obveznosti, lahko določijo ustrezne pogoje. Poleg tega Anastasia Malyukina dodaja, da lahko vlagatelj in upravičenec v pogodbi določita pogoj, ki zavezuje depozitnega agenta, da preveri pojav ustreznih razlogov in preveri dokumente, ki sta jih stranki predložili, ne formalno, ampak bolj temeljito - to je v skladu z strokovnjak, je glavna razlika med pogodbo o hrambi računa in akreditivom.

NAŠA REFERENCA

Akreditiv je denarna obveznost, ki jo sprejme banka v imenu plačnika. Omogoča vam plačevanje v korist prejemnika sredstev po akreditivu, pa tudi plačilo, sprejem ali diskontiranje menice ali prenos pooblastila za izvajanje teh operacij na drugo banko ().

Vendar je treba opozoriti, da je v domači zakonodaji zasnova pogodbe o depozitnem računu skrajšana različica pogodbe, ki je postala razširjena v svetovni praksi. V ruski zakonodaji je za to institucijo značilno:

omejen seznam premoženja, ki se lahko prenese na depozitni račun - v tej vlogi lahko nastopa samo gotovina (medtem ko se lahko katero koli premoženje prenese na depozitnega agenta v tujini);
omejen seznam escrow agentov - danes lahko to funkcijo opravljajo samo kreditne institucije (v tujini lahko kot escrow agenti delujejo odvetniki, zavarovalniški zastopniki in katera koli druga oseba, ki ji stranke v transakciji zaupajo). Po želji lahko stranke uporabijo notarja z uporabo druge podobne institucije - polaganje sredstev na notarski depozit (), vendar to orodje ne zagotavlja enakih možnosti, kot jih ponuja pogodba o depozitnem računu.

MNENJE

Polina Lebedeva, direktorica pravnega direktorata Rosbank:

»Zdi se mi, da bo status escrow agenta kot kreditne organizacije ostal še dolgo, saj bo na ta način zagotovljen predvsem boj proti legalizaciji premoženjske koristi, pridobljene s kaznivim dejanjem, prav zaradi posebnih specifik in togost bančne regulacije na tem področju.

Hkrati pa v naši praksi opažamo, da s poslovne strani obstaja povpraševanje po pogodbah o depozitnih računih. Opozorim lahko tudi, da je uporaba depozitnih računov omenjena tudi na ravni predpisov, ki urejajo različne vidike poravnave – predvsem pri kupoprodajnih poslih nepremičnin, kjer je možnost uporabe depozitnega računa neposredno določena za obdobje do vpis prenosa lastninske pravice in zaključek poravnav med strankama [pod. 4.45.3 str. 4 odd. 4 pog. Del II dodatka k Uredbi Banke Rusije "" z dne 16. julija 2012 št. 385-P. - rdeča.]. Poleg tega je znesek nadomestila za depozite na depozitnih računih, ki se uporabljajo pri transakcijah nakupa in prodaje nepremičnin, veliko višji kot za običajne račune [, Zvezni zakon z dne 23. decembra 2003 št. 177-FZ "". - rdeča.]".

Glede na oceno določb o pogodbi o depozitnem računu v ruski zakonodaji Anastasia Malyukina meni, da ima možnosti za razvoj: "Po mojem mnenju, čeprav ni uveljavljene prakse za več kot eno leto obstoja, ima ta institucija dobro v prihodnosti in ne izključujem, da se bo zakonodajalec v bližnji prihodnosti vendarle odločil razširiti področje njegove uporabe in morda bomo dočakali trenutek, ko bomo v ruskem pravu uvedli tako specifične konstrukcije, kot je npr. , ekscrow izvorne kode programske opreme, ki se uporablja v licenčnih odnosih v tujini«.

Nekatere značilnosti uporabe pogodbe o depozitnem računu

Ko se stranke pri sklepanju posla odločijo za uporabo te institucije, se lahko soočijo s številnimi odtenki. Razmislimo o nekaterih od njih.

Za pogodbo o depozitnem računu veljajo splošni razlogi za spremembo pogodbe. To pomeni, da se lahko spremeni:

na pobudo strank ();
Z odločitvijo sodišča ();
zaradi pomembne spremembe okoliščin ().

Potek veljavnosti je glavni razlog za prekinitev pogodbe o depozitnem računu (). To obdobje je praviloma navedeno v samem besedilu pogodbe. Toda druge okoliščine so lahko tudi podlaga za zaprtje depozitnega računa () - na primer priznanje posameznika kot nesposobnega, delno nesposobnega ali pogrešanega, pa tudi likvidacija pravne osebe itd.

Praviloma se pri zaprtju depozitnega računa, če ni razlogov za prenos denarja upravičencu ali drugače določeno s pogodbo, stanje sredstev prenese ali izda vlagatelju ().

Trenutek stečaja (insolventnosti) kreditne institucije, ki je escrow agent, neposredno vpliva na to, kdo točno, vlagatelj ali upravičenec, naj se vpiše v register upnikov. Če okoliščine, v katerih bi morala biti sredstva bremenjena z računa, še niso nastopile, potem v registru po besedah senior partnerja Forward Legal Law Office Aleksej Karpenko, mora imetnik računa (deponent) vstati. Če so se takšne okoliščine že zgodile, potem - upravičenec.

Bo escrow postal dražji od akreditiva?

Strokovnjaki ne izključujejo, da so stroški storitev za vodenje depozitnega računa res lahko višji od stroškov akreditiva, saj imajo banke po depozitni pogodbi več zahtev. Z enako verjetnostjo pa je lahko cena nižja, če upoštevamo sistem jamstva za depozite, ki ga strankam omogoča depozitni račun. Trenutno je povprečni strošek odprtja depozitnega računa 2,5 tisoč rubljev, sprememba pogodbe in plačilo na račun njene izvršitve pa lahko stane od 500 rubljev. do 2,5 tisoč rubljev. V tem primeru banka praviloma prejme plačilo ne iz sredstev, ki so na depozitnem računu ().

Hkrati je Anastasia Malyukina prepričana, da bodo stopnje najprej odvisne od tega, kako zapleteni odnosi bodo urejeni v okviru posamezne pogodbe. "Ko sem šele začel preučevati to temo, sem videl, da se le redke banke odločajo za takšno storitev. Z vsem spoštovanjem do bančnega sistema sem bil zmeden, saj ko rečemo, da je izbira escrow agenta omejeno, to ustvarja določena tveganja pri implementaciji ne glede na to, koliko bi radi uporabljali escrow račun, potrebujemo tretjega posrednika, escrow agenta, in če nam ta ni pripravljen zagotoviti ustrezne storitve, če nam se nečesa boji ali ni prepričan, koliko mu zakon dovoljuje uporabo določenih ali drugačnih mehanizmov, potem ne bo vstopal v ta razmerja.Zato mislim, da je zdaj vprašanje tarif stvar politike, ki jo bodo banke izbrale, « pravi.

Polina Lebedeva tudi izključuje možnost določitve natančne tarife, saj pogodba o depozitnem računu ni množičen standardiziran izdelek. "Ta pogodba je zaenkrat v pripravi za določeno povpraševanje. Seveda že ta okoliščina zahteva veliko več stroškov dela s strani bank in višje transakcijske stroške vzdrževanja tega produkta. Zato se lahko izkaže, da je tako po meri oblačila bodo dejansko stala več kot obleka, sešita v tovarni. Ampak spet, to je stvar trga in prakse,« meni strokovnjak.

Hkrati je direktor za pravno in korporativno delo CJSC Rusatom Overseas Konstantin Krjaževski, ki se osredotoča na mednarodno prakso, meni, da stroški vodenja escrow računa v nobenem primeru ne bodo previsoki.

Med bančnimi storitvami so poleg akreditiva še druge s podobnimi funkcijami. Escrow računi so en tak finančni instrument. V Rusiji so se pojavili relativno nedavno, šele leta 2012. Poglejmo, kakšne so razlike med depozitom in akreditivom.

Koncept in značilnosti uporabe v Rusiji

Depozitni račun je finančni instrument, namenjen zmanjšanju tveganj pri komercialnih poslih, kot sta prodaja in nakup nepremičnine. Sam račun je pogojen. Upošteva listine, ki potrjujejo lastništvo, denar, vendar do določene. Ta trenutek je natančno naveden v pogodbi o odprtju hrambe.

Ta finančni instrument je prišel v Rusijo leta 2012, ko je zakonodaja prvič uporabila novo vrsto pogodbe, namenjene pogojnemu shranjevanju premoženja, kot tudi posebno vrsto računov za obračunavanje takšnih transakcij.

V svetovni finančni praksi escrow račune odpirajo banke, finančne družbe, escrow agenti itd. Po svojem funkcionalnem namenu so zelo podobni bančnim instrumentom, kot so akreditiv, inkaso, garancija, menica, sef.

Najpogosteje se depozitni računi uporabljajo za zmanjšanje tveganja pri trgovalnih operacijah, ko so nasprotne stranke med seboj malo poznane in je stopnja zaupanja med njimi nizka. Na primer, v ZDA podoben finančni instrument spremlja transakcije nakupa in prodaje nepremičnin.

Običajno so v transakciji udeležene tri stranke: kupec, prodajalec in agent za depozit. Naloga slednjega je nadzor nad tem, da transakcija poteka v popolnem skladu s pogodbenimi pogoji. In šele po sklenitvi pogodbe, preverjanju dokumentov s strani escrow agenta, prodajalec prejme denar. Tako depozit deluje kot dodatno jamstvo, da bosta stranki izpolnili vse pogoje transakcije.

V Rusiji se depozitni računi uporabljajo na podoben način. Primerni so tako za domača podjetja kot za nerezidente, ki opravljajo trgovske posle na ozemlju Ruske federacije. Z njihovo pomočjo lahko:

Zagotovite, da so izpolnjeni pogoji pogodbe.
Zagotovite varno hrambo sredstev, ki delujejo kot plačilo po pogodbi.

Običajno se denar hrani v banki, ki deluje kot escrow agent in ni zainteresirana stranka v transakciji.

Najpogosteje se ta finančni instrument uporablja za zagotavljanje uspešnosti takih operacij, kot so:

nakup in prodaja nepremičnin, vklj. med razvijalcem in delničarjem;
trgovinski posli med nasprotnimi strankami, katerih predmet so blago, storitve, pravice intelektualne lastnine;
nakup vrednostnih papirjev.

V trgovalni operaciji sodelujejo tri stranke:

deponent – kupec blaga ali storitev;
upravičenec je prodajalec nepremičnine;
escrow agent - banka, ki spremlja izpolnjevanje pogojev pogodbe, je odgovorna za varnost sredstev in dokumentov. In po preverjanju transakcije glede vseh pogojev pogodbe plača denar prodajalcu in da sredstva kupcu.

Razlike od akreditiva, prednosti in slabosti

Kakšna je razlika med escrow in akreditivom, saj sta si ta dva instrumenta po funkcionalnem namenu zelo podobna – namenjena sta zmanjševanju tveganja pri komercialnih poslih. Toda med njima še vedno obstaja pomembna razlika, in sicer:

Za razliko od akreditiva se depozitni računi zaprejo le ob osebni prisotnosti vseh udeležencev v transakciji. Akreditiv lahko kupec kadar koli prekliče, preklicno pa banka sama brez predhodnega obvestila strankam. V mednarodni praksi so od leta 2007 prepovedani preklicni akreditivi.
Akreditivna oblika plačila je strogo zakonsko urejena, pogodba z uporabo depozitnih računov pa je bolj fleksibilna. V slednjem lahko stranke določijo samo tiste pogoje, ki jih potrebujejo za izvedbo posla. Toda kaj je potrebno za akreditiv, je strogo določeno v zakonodajnih aktih centralne banke. Z drugimi besedami, paket dokumentov, nabor pogojev za depozitne račune oblikujejo stranke, za akreditivne oblike plačila pa to določa zakon.
Pri akreditivu je odgovornost za izpolnjevanje pogojev transakcije v celoti na strani kupca in prodajalca, za depozitne račune - na banki. To pomeni, da se plačilo denarja v obliki akreditivov izvede ob prisotnosti vseh dokumentov, predvidenih s pogodbo, ne glede na njihovo vsebino in skladnost s pogodbenimi pogoji. In pri uporabi depozitnih računov je banka dolžna v celoti nadzirati in preverjati izvedbo transakcije od samega začetka do njenega zaključka.

Pomembna prednost depozitnih računov v primerjavi z akreditivi je njihova bolj prilagodljiva narava in enostavna izvedba. Po drugi strani pa ima ta oblika izračuna tudi slabosti:

Do danes ima samo 21 bank pravico odpreti depozitne račune. Akreditiv se nanaša na standardne bančne produkte, ki so prisotni v liniji finančnih storitev vsake banke.
Denar vlagatelja na depozitnih računih v primeru stečaja finančne institucije Agencija zavaruje le do 10 milijonov rubljev.
Depozitni računi so slabo zaščiteni pred goljufivimi shemami, ki vključujejo bančne uslužbence. Akreditiv ima v tem primeru pomembnejšo stopnjo zaščite. Toda v nasprotju z zgoraj navedenim bi rad opozoril, da izbor bank, ki imajo pravico do odprtja takšnih računov, opravi centralna banka po temeljitem preverjanju, kar v veliki meri odpravlja tovrstna tveganja.

Prav tako je treba opozoriti, da se ta finančna storitev v Rusiji hitro razvija. Tako bo po napovedih bankirjev do konca leta 2019 približno 30% vseh hipotekarnih transakcij izvedenih z uporabo depozitnih računov. In mimogrede, velik prispevek k razširitvi funkcionalnosti tega bančnega instrumenta daje sodna praksa, ki se oblikuje v odnosih med razvijalci in kupci nepremičnin.

Ponudbe ruskih bank

Do danes je mogoče zavarovati tveganja hipotekarne transakcije in odpreti račune v 21 ruskih bankah. Govorimo o Sberbank, Gazprombank, VTB, Rosselkhozbank, Sovcombank in drugih.

V Genbank za fizične osebe veljajo druge tarife:

odpiranje računa bo stalo 1250-2500 rubljev (odvisno od poslovalnice banke);
izpolnjevanje pogojev transakcije - 1.250-2.500 rubljev;
sprememba pogojev - 1000 rubljev.

Za primerjavo, tukaj so pogoji za servisiranje depozitnih računov pri Pervouralskbank:

odpiranje - 1000 rubljev;
sprememba pogojev - 500 rubljev;
dvig gotovine upravičencu v znesku nad 3 milijone rubljev - 0,05%, vendar ne več kot 3000 rubljev.

Kot je razvidno iz zgoraj navedenega, banke praviloma zaračunajo provizijo za odprtje depozitnega računa, pa tudi pri sklepanju dodatnih pogodb. Naziv ostalih provizij je individualne narave in je odvisen od banke agenta.

Opozoriti je treba, da večina finančnih institucij brezplačno odpre depozitne račune kot celovito storitev, ki spremlja hipotekarna posojila. Omeniti velja, da se uporablja tudi precej pogosto.

Od leta 2018 so začele veljati spremembe, ki bodo omogočile učinkovito uporabo depozitnih računov. To orodje je bilo predstavljeno leta 2014, vendar je pravna negotovost nekaterih vprašanj negativno vplivala na njegovo uporabo. Sprejete spremembe so odpravile obstoječe konflikte, kar bo bistveno zmanjšalo tveganja pri sklenitvi posla.

Od junija prihodnje leto bo Rusija znova zagnala mehanizem za sklepanje transakcij z uporabo depozitnih računov. Izvedene so bile ustrezne spremembe civilnega zakonika ter zakonov o izvršilnem postopku in stečaju. Ta mehanizem je bilo možno uporabljati od leta 2014, vendar so pravni spori preprečili njegovo učinkovito uporabo.

Depozitni račun se največkrat uporablja pri izvajanju trgovinskih poslov (predvsem pri poslih z nepremičninami). Pri uporabi tega računa pri transakciji sodeluje tretja oseba - depozitni agent, ki deluje kot porok za izpolnitev obveznosti udeležencev v trgovalni operaciji. Denar se nakaže prodajalcu šele po izpolnitvi vseh potrebnih dokumentov in prenosu lastništva.

Posledično si udeleženci transakcije bistveno zmanjšajo tveganje, kar je glavna prednost depozitnega računa. Kljub očitnim koristim prejšnja različica zakona ni jasno opredelila najpomembnejšega vprašanja - kdo je lastnik denarja, položenega na račun. Poleg tega so ostale nerešene druge težave, ki so ovirale uporabo depozitnih računov.

Koristne spremembe

Spremembe, ki veljajo od prihodnjega leta, so določile pravni status naslednjih zadev:

Denar, položen na depozitne račune, se ne upošteva pri določanju stečajne mase, če je posrednik razglašen v stečaju. Posledično so stranke v transakciji zaščitene pred finančnimi težavami depozitarja.
Namen teh računov je določen na zakonodajni ravni. Na depozitni račun lahko nakažete denar ali vrednostne papirje, ki bodo preneseni na drugo stranko šele, ko bodo izpolnjeni vsi pogoji, navedeni v pogodbi.
Te račune lahko odprejo le banke (v svetovni praksi imajo to pravico tudi odvetniške pisarne in specializirane organizacije). Najvišja omejitev sredstev na tem računu je 10 milijonov rubljev.
Prej je bil depozitni račun dovoljen samo v negotovinski obliki. Po novostih bodo dodane menjalne pogodbe, ki se uporabljajo za izmenjavo različnih sredstev.
Jasno je opredeljeno, kdo je lastnik sredstev na računu. Do datuma, ki je določen kot datum poravnave, denar pripada osebi, ki ga je položila. Po tem je stranka, v korist katere je bil depozitni račun odprt, lastnik denarja. Podobno se bo ugotavljalo tudi lastništvo vrednostnih papirjev in drugega premoženja.

Strokovnjaki opažajo problem, ki v sprejetih amandmajih ni opisan. Kljub možnosti odprtja depozitnega računa in polaganja sredstev nanj od leta 2018 obveznost uporabe storitev neodvisnih ocenjevalcev na zakonodajnem področju ni fiksirana. Posledično lahko pride do situacij, ko se realna vrednost sredstva ne ujema z zneskom, določenim v pogodbi. Praksa uporabe ocenjevalcev je obvezna v ZDA in Evropi, kjer se aktivno uporablja mehanizem depozitnih računov.

Poleg zaščite interesov strank v trgovalni operaciji je centralna banka zainteresirana za uporabo depozitnih računov. S takšnim načinom izračuna bodo večji prevzemi postali preglednejši, kar bo olajšalo naloge finančnega spremljanja.

Nove možnosti spremljanja

Depozitni računi naredijo transakcijo bolj pregledno, so prepričani predstavniki centralne banke. Prej so trgovalne operacije za velike zneske ostajale izven vida regulativnih organov, kar je vodilo do različnih zlorab. Vključno s takimi transakcijami, ki so bile izvedene z namenom izplačila sredstev. Uporaba depozitnih računov bo zmanjšala takšne transakcije. To stališče deli Rosfinmonitoring.

Poleg tega centralna banka strogo ureja dejanja bank pri delu z depozitnimi računi. V januarju in juniju 2017 je regulator izdal licence samo trem finančnim institucijam: Gazprombank, Sberbank in Rosselkhozbank. Druge banke morajo še izpolniti vse zahteve centralne banke za delo s tem orodjem.

Strokovnjaki sprejete spremembe ocenjujejo pozitivno in se veselijo aktivnejše uporabe depozitnih računov prihodnje leto. Ta mehanizem bo postal še posebej priljubljen pri trgovalnih operacijah, ki predvidevajo dodatne pogoje (vključno z načelom odloga plačila). Vendar pa menjava vrednostnih papirjev z depozitnim računom ni videti tako privlačna.

Analitiki poudarjajo, da bo centralna banka tovrstne operacije natančno preučila. Regulator bo skrbno preveril skladnost teh transakcij z veljavno zakonodajo, kar lahko znatno odloži izvajanje pogojev pogodbe. Posledično bo zamenjava vrednostnih papirjev izvedena z drugimi mehanizmi.

Rusi imajo zdaj možnost, da v bankah odprejo novo vrsto računa - depozitni račun, ki je na Zahodu zelo priljubljen. Toda v Rusiji se nekako ni uveljavil. Vendar se lahko stvari kmalu spremenijo.

Depozitni račun se lahko uporablja na primer za poravnave pri prometu z nepremičninami. Shema je preprosta: kupec in prodajalec se dogovorita o transakciji in vseh pogojih, pod katerimi se bo štela za sklenjeno.

Nato se pri banki odpre depozitni račun, na katerega kupec položi znesek, dogovorjen s prodajalcem, v višini vrednosti nepremičnine, ki jo bo kupil. Vse stranke lahko kadar koli preverijo stanje tega računa, vendar bo prodajalec lahko dvignil sredstva šele po podpisu vseh dokumentov, katerih seznam je dogovorjen vnaprej. Depozitni agent (banka) zagotavlja izpolnjevanje vseh dogovorov.

Kot ugotavlja Oleg Ivanov, podpredsednik Združenja regionalnih bank Rusije, se depozitni računi uporabljajo povsod po svetu, zlasti v mednarodni trgovini, ko je treba plačati blago, ki je še na poti in še ni prispelo. kupec. Toda v Rusiji je zaradi zakonodajnih posebnosti njihova uporaba še vedno omejena na nepremičninski sektor. Vendar tudi tukaj orodje še ni našlo priljubljenosti.

»Naši ljudje so navajeni, da v takem primeru brez sefa ne gre – stranke so preštele denar, ga pregledale, dale v sef in nato odnesle,« se spominja. Escrow - skoraj enako, le v brezgotovinski različici. Zdi se, da je donosno, saj gredo v banko in nazaj z velikim zneskom lahko stran. Vendar obstaja težava, o kateri govorijo tudi nepremičninarji: za določeno kategorijo naših državljanov so takšni računi preveč pregledni in ne vsi in ne vedno gorijo v želji, da bi "zasijali" pravi znesek transakcije in v tem primeru pojasniti, od kod prihaja denar. Poleg tega imajo kupci davčne posledice, kar pa ni vedno prijetno.

Posledično zdaj pri nas ni niti natančne statistike o številu odprtih depozitnih računov. "Centralna banka ne zbira takšnih informacij, ker najverjetneje še ni ničesar zbirati," se pritožuje Ivanov. "Poleg tega je veliko nerešenih pravnih vprašanj, zato se bankam ne mudi z eksperimentiranjem."

10 milijonov rubljev je zavarovanih s strani države na depozitnem računu. Za običajne depozite ta znesek ne presega 1,4 milijona rubljev

Vodja analitičnega centra "Real Estate Market Indicators IRN.RU" Oleg Repchenko navaja še en pomemben problem. Levji delež transakcij z nepremičninami danes pripada sekundarnemu trgu, ki pa ima veliko alternativnih transakcij.

"Tukaj veriga ne vključuje treh strank (prodajalec, kupec, banka), ampak več - pet ali več," pravi. "In pogosto se zgodi, da prodajalec drugega stanovanja ne more položiti denarja, dokler ne proda prvega. " Tako se celotna težko vzpostavljena veriga sesuje. To stanje je nesprejemljivo za odpiranje depozitnih računov.

Mimogrede, depozitni računi, ki jih občani odprejo pri transakcijah s stanovanjskimi nepremičninami, so vključeni v sistem zavarovanja depozitov. Poleg tega zavarovalni znesek doseže 10 milijonov rubljev in ne 1,4 milijona, kot pri običajnih depozitih.

Spremembe zakona o skupni gradnji, ki so v obravnavi v državni dumi in so že prestale prvo obravnavo februarja letos, lahko dodajo priljubljenost depozitnim računom. Obvezujejo, da se sredstva lastnikov hranijo na depozitnih računih. Razvijalci bodo ta denar na voljo šele po izpolnitvi vseh obveznosti. A poznavalci še vedno dvomijo, da bo predlog zakona ob obravnavi v drugi obravnavi sprejet brez sprememb.

Po eni strani, če bodo te spremembe sprejete, bodo lastniki zavarovani. Po drugi strani pa bo izgubljen interes razvijalcev, ki potrebujejo sredstva "tukaj in zdaj". Oleg Ivanov verjame. Zato lahko lobirajo za nekatere amandmaje k obstoječemu predlogu zakona.

Strokovnjaki medtem opažajo še eno težavo, zaradi katere se depozitni računi pri nas še niso razširili. »V množični zavesti naših državljanov ima gotovina še vedno veliko vlogo,« ugotavlja Oleg Ivanov. Da, in poslovanje do naprednih tehnologij je nezaupljivo. Poleg tega obstaja stara preizkušena metoda - akreditiv. Tu pa so udeležene štiri strani: kupec in prodajalec ter dve banki, ki zastopata njune interese. Shema je podobna, čeprav je depozitni račun bolj prilagodljivo orodje, katerega pogoje lahko stranke poljubno spreminjajo. Seveda, po predhodnem dogovoru o tem.

Po mnenju Alekseja Matjuhova, izvršnega direktorja odvetniške družbe BMS, je omejevalni dejavnik prisotnost omejitev, ki veljajo v Rusiji. Na primer, na depozitni račun pri nas je mogoče položiti samo denar in samo banke so lahko depozitni agenti. V mednarodni praksi je seznam premoženja precej širši, vse do intelektualne lastnine, zastopnik pa je lahko med drugim tudi odvetnik ali notar, ki mu obe strani zaupata.

Novi vrednostni papirji

Ruske železnice nameravajo izdati obveznice z diskontom

Ruske železnice razmišljajo o možnosti plasiranja obveznic. "Verjetno bomo ponudili nove finančne mehanizme. Zdaj izplačujemo kupone na obveznice ali pa morda ne bomo ponudili kuponskega dohodka, ampak bomo izdali diskontne obveznice," je novinarjem povedal Oleg Belozerov, vodja družbe.

Toda za zdaj je to vprašanje v razpravi. Kakšna odločitev bo sprejeta - bomo izvedeli čez mesec dni, je pojasnil Belozerov. Po njegovih besedah se namerava družba v bližnji prihodnosti odločiti, ali bo izdala diskontne obveznice ali plasirala klasične obveznice s kuponskim donosom.

"Zdaj naši kolegi delajo na tem. Razumeti moramo, koliko in kateri od mehanizmov nam bo prinesel nižje stroške," je pojasnil vodja ruskih železnic.

Spomnimo se, da so diskontne obveznice plasirane z "maržo" po nominalni vrednosti. Razlika med plačilom in odkupno ceno je dohodek vlagatelja. Danes je v obtoku 15 izdaj borznih obveznic Ruskih železnic za več kot 312 milijard rubljev. Izdanih je tudi 13 klasičnih obveznic za skoraj 190 milijard.